SVB sụp đổ ảnh hưởng đến các ngân hàng quan trọng có hệ thống toàn cầu

Sự sụp đổ của Ngân hàng Silicon Valley (SVB) đã ảnh hưởng đến các ngân hàng quan trọng có hệ thống toàn cầu và sự sụt giảm mạnh giá cổ phiếu của Credit Suisse – một ngân hàng nổi tiếng ở Châu Âu – thu hút sự chú ý của thị trường vốn toàn cầu. Đồng thời, nó cũng ảnh hưởng đến các loại tiền tệ châu Âu như đồng euro, bảng Anh và đồng franc Thụy Sĩ.

Ngày 13/5, Chứng khoán ngân hàng châu Âu giảm mạnh, Credit Suisse đang lao dốc xuống mức thấp mới, nguyên nhân là áp lực trong ngành gây ra do các nhà đầu tư lo ngại về sự sụp đổ đột ngột của Ngân hàng Silicon Valley (SVB).

Sau khi ngân hàng SVB và Signature của Mỹ sụp đổ vào tuần trước, các cơ quan quản lý và giám đốc điều hành tài chính trên khắp thế giới đã tìm cách xoa dịu nỗi sợ lây lan, nhưng những lo ngại vẫn còn đó.

Cổ phiếu của Credit Suisse giảm hơn 20%, khiến chỉ số ngân hàng châu Âu giảm hơn 6%, trong khi các hợp đồng hoán đổi nợ xấu (CDS) kỳ hạn 5 năm tại công ty cho vay hàng đầu của Thụy Sĩ đạt mức cao kỷ lục, làm gia tăng mối lo ngại của các nhà đầu tư.

Ngày 14/3, Credit Suisse đã tuyên bố rằng các báo cáo tài chính của công ty trong hai năm qua có “những điểm yếu đáng kể”, nguyên nhân là do hệ thống kiểm soát nội bộ của công ty không khởi tác dụng hiệu quả. Trước đó, công ty trì hoãn công bố báo cáo tài chính do bị SEC của Mỹ đặt nghi vấn vì điều chỉnh báo cáo lưu chuyển tiền tệ. Ngay cả trước khi vụ phá sản của ngân hàng SVB làm thị trường chao đảo, Credit Suisse đã chìm trong khủng hoảng vì các vụ phá sản liên tiếp của Archegos và Greensill.

Điều đáng chú ý là không giống như SVB, Credit Suisse là một trong những ngân hàng quan trọng có hệ thống toàn cầu và được xếp hạng ngang với Morgan Stanley và Wells Fargo trong đánh giá của Ủy ban Ổn định Tài chính.

Cổ phiếu của Credit Suisse giảm xuống mức thấp mới, đồng thời khiến các đồng tiền châu Âu giảm mạnh. Tỷ giá hối đoái 1 euro so với đô la: Đồng euro giảm 1,2% ở mức 1,0605 USD; bảng Anh giảm 0,8% ở mức 1,2065 USD và đồng franc Thụy Sĩ giảm 1,2% ở mức 0,9251 USD.

Ông Simon Harvey, trưởng bộ phận phân tích ngoại hối tại Monex, cho biết: “Tin tức từ Credit Suisse sáng nay đã gây ra tất cả thiệt hại cho thị trường ngoại hối, bởi vì cổ phiếu ngân hàng châu Âu chịu một cú hích lớn khác trong ngày hôm nay”.

“Thị trường rất điên rồ. Chúng tôi đã chuyển từ vấn đề với các ngân hàng Mỹ sang vấn đề với các ngân hàng châu Âu, trước hết là Credit Suisse,” ông Carlo Franchini, người đứng đầu bộ phận khách hàng tổ chức tại Banca Ifigest ở Milan, cho biết.

Tại Mỹ, cổ phiếu của các ngân hàng khu vực và những người cho vay lớn đã giảm trước khi mở cửa. First Republic Bank không thay đổi, trong khi các công ty cùng ngành Western Alliance Bancorp và PacWest Bancorp lần lượt giảm 2% và 12%.

Các ngân hàng lớn bao gồm JP Morgan, Citigroup và Bank of America đều bị ảnh hưởng, với tổn thất từ giá cổ phiếu từ 2% đến 4%.

Giám đốc điều hành BlackRock, ông Lawrence Fink, đã cảnh báo vào ngày 15/3 rằng lĩnh vực ngân hàng khu vực của Mỹ vẫn có rủi ro và dự kiến ​​​​lạm phát cao hơn và lãi suất tăng.

Ông Fink mô tả tình hình tài chính là “cái giá của việc kiếm tiền dễ dàng” và trong lá thư hàng năm của mình, ông nói rằng ông dự báo FED sẽ tăng lãi suất hơn nữa.

Ông cho biết có thể có “sự mất cân xứng về thanh khoản” sau cuộc khủng hoảng ngân hàng khu vực, bởi vì lãi suất thấp khiến một số chủ sở hữu tài sản tăng thêm mức độ rủi ro, trong khi những tài sản này đều là khoản đầu tư sinh lãi cao không nhưng không dễ bán.

Lãi suất tăng nhanh đã khiến một số doanh nghiệp khó trả nợ hơn, làm tăng nguy cơ thua lỗ cho các ngân hàng vốn cũng đang lo lắng về suy thoái kinh tế.

Tuy nhiên, một nguồn tin nói với Reuters rằng các nhà hoạch định chính sách của Ngân hàng Trung ương Châu Âu (ECB) vẫn nghiêng về việc tăng lãi suất 0,5 điểm phần trăm vào ngày 16/3, vì họ dự kiến lạm phát sẽ vẫn ở mức cao.

Với sự sụp đổ của ngân hàng SVB làm rung chuyển thị trường, các nhà đầu tư bắt đầu nghi ngờ về cam kết của ECB về một đợt tăng lãi suất lớn khác.

Nhưng nguồn tin cho biết, ECB khó có thể thay đổi kế hoạch tăng lãi suất thêm 50 điểm cơ bản vào ngày 16/3 vì làm như vậy sẽ gây tổn hại đến uy tín của cơ quan này.

• Những “gã khổng lồ” toàn cầu có tiền gửi tại SVB

Tại Mỹ, trọng tâm đang chuyển sang khả năng quản lý chặt chẽ hơn các ngân hàng, đặc biệt là các ngân hàng cho vay quy mô trung bình như SVB và Signature Bank có trụ sở tại New York, sự sụp đổ của họ đã gây ra tình trạng hỗn loạn trên thị trường.

Vào ngày 14/3, cơ quan xếp hạng quốc tế Moody’s đã điều chỉnh triển vọng đối với hệ thống ngân hàng Mỹ từ “ổn định” thành “tiêu cực”, với lý do rủi ro trong lĩnh vực này gia tăng.

Việc đóng cửa SVB đã buộc Tổng thống Mỹ Joe Biden phải vội vàng đưa ra đảm bảo rằng hệ thống tài chính Mỹ an toàn, đồng thời thúc đẩy các bước khẩn cấp để ngân hàng có thêm tiền.

Để tránh những cuộc khủng hoảng tương tự trong tương lai, Cục Dự trữ Liên bang đang xem xét các quy tắc và giám sát chặt chẽ hơn đối với các ngân hàng cỡ trung bình có quy mô tương tự như  ngân hàng SVB.